Bitte aktualisieren Sie Ihren Browser

Wir nehmen Ihre Sicherheit sehr ernst. Damit wir Sie und Ihre Systeme schützen können, nehmen wir Änderungen an allen HSBC-Websites vor. Dadurch kann es vorkommen, dass diese Seiten mit alten Webbrowser-Versionen nicht mehr geöffnet werden können. Generell haben die neuesten Versionen von Browsern (wie Edge, Chrome, Safari, usw.) und Betriebssystemen (wie Microsoft Windows oder MacOS) die aktuellsten Sicherheitsfunktionen.

Wenn Ihnen diese Nachricht angezeigt wird, verwenden Sie einen älteren, nicht unterstützten Browser.

So können Sie Ihren Browser aktualisieren

Direct Lending

Umfassender Zugang zu Kreditvergabemöglichkeiten

Alternative Credit

Alternative Solutions

Real Assets

Transition

Wer wir sind

Der Bereich Direct Lending ist seit der Finanzkrise rasant gewachsen und hat sich zu einer wichtigen Kapitalquelle für Leveraged Loans entwickelt, da sich viele Banken aufgrund zunehmender Regulierung und verschärfter Kapitalanforderungen aus dem Markt zurückgezogen haben.

Direct Lending bietet potenziell attraktive risikobereinigte Renditen, Vorzüge für die Portfoliodiversifizierung sowie eine niedrigere Mark-to-Market-Volatilität im Vergleich zum breiteren Kreditmarkt.

Zusammenarbeit mit der HSBC Bank

Die HSBC Bank verfügt über eine bewährte, hauseigene Vergabeplattform für das Vereinigte Königreich und Europa.

Dank des uneingeschränkten Zugangs zu Chancen aus der Kreditvergabe profitiert unsere Kundschaft von zügigem Kapitaleinsatz und einer besseren Kreditauswahl.

Klare Marktlücke

Der Großteil der Mittelbeschaffung durch Direct Lending entfällt auf sogenannte „Stretched Senior Debt“- oder „Unitranche“-Strategien, wohingegen das risikoärmere „Senior Debt“-Segment vergleichsweise unterversorgt ist.

Unser Schwerpunkt liegt auf dem risikoärmeren mittelständischen Marktsegment, was der ursprünglichen Anlagethese des Direct Lending in Europa entspricht.

Disziplinierter Underwriting-Prozess

Es wird zügig in risikoärmere Darlehen mit potenziell attraktiver Konditionsgestaltung investiert.

Der Fokus liegt auf defensiven, spezialisierten und potenziell wachstumsstarken Geschäftsmodellen, die unseres Erachtens in allen Phasen des Kreditzyklus funktionieren.

“HSBC Asset Management Alternatives steht seinen Kundinnen und Kunden mit jahrzehntelanger Erfahrung im Bereich der alternativen Anlagen zur Seite. Unsere Plattform kombiniert globale Reichweite mit lokalen Einblicken und verschafft unseren Kundinnen und Kunden so Zugang zu einer Fülle an Chancen. Wir sind stolz auf unsere alternativen Fremdfinanzierungslösungen: Sie setzen gezielt auf die Stärken des HSBC-Netzwerks, profitieren von unserer langen Historie in Asien und nutzen Anlagestrategien, mit denen sich die Transformation zu einer klimaneutralen Welt finanzieren lässt.”

Tom Green, Head of Direct Lending, Vereinigtes Königreich und Europa

Tom Green

Was wir tun

Investment case studies

AirIT

Dienstleister (Managed IT-Support, Cybersicherheit und digitaler Wandel) für kleine und mittlere Unternehmen
Sektor - IT-Dienstleistungen
Transaktionstyp - Refinanzierung
Private-Equity-Sponsor - August equity

GL Education

Anbieter unabhängiger formativer und diagnostischer Bewertungen von Schülerinnen und Schülern
Sektor – Verbraucherdienstleistungen
Transaktionstyp – Rekapitalisierung
Private-Equity-Sponsor – LLCP

Avantia

Technologiegestützter Versicherungsmakler und Assekuradeur mit Schwerpunkt auf Vertrieb und Underwriting von Wohngebäudeversicherungen
Sektor – Versicherungswesen
Transaktionstyp – Management-Buy-Out
Private-Equity-Sponsor – ECI

Ridge

Multidisziplinäres Unternehmen für Immobiliendienstleistungen und -beratung, das Kundinnen und Kunden aus dem öffentlichen und privaten Sektor in verschiedenen Branchen betreut
Sektor – Immobiliendienstleistungen
Transaktionstyp – Management-Buy-Out
Private-Equity-Sponsor – Horizon

TopSource Worldwide

Eine auf arbeitsrechtliche Compliance spezialisierte Gruppe, die End-to-End-Lösungen in den Bereichen ausgelagerte Payroll-Services, Employer of Record und Personalmanagement anbietet
Sektor – HR-Dienstleistungen
Transaktionstyp – Refinanzierung
Private-Equity-Sponsor – Horizon

Führungsteam

Scott McClurg Head of Private Credit	Tom Green Head of Direct Lending UK & Europe	Barry Mackay Head of New Investment	Steve Hewes Head of Portfolio
Tom Boden Investment Director	Will Giardini Investment Director	Laura Repko Investment Director

Sprechen Sie uns an

Sie überlegen, in Direct-Lending-Produkte zu investieren, oder möchten mehr über unsere Anlagestrategien erfahren? Sprechen Sie uns an, wir helfen Ihnen gerne weiter!

Gesprächsbereit?

Wesentliche Risiken

Risikoüberlegungen: Es kann nicht garantiert werden, dass ein Portfolio sein Anlageziel erreicht oder unter allen Marktbedingungen erfolgreich ist. Der Wert einer Investition kann sowohl fallen als auch steigen. Dabei ist ein teilweiser oder vollständiger Verlust des ursprünglich eingesetzten Anlagebetrages möglich. Ein Portfolio kann weiteren Risiken unterliegen. Anlegerinnen und Anleger sollten daher nicht nur das Anlageziel und die Gebühren des Portfolios, sondern auch diese Risiken genau im Blick haben.
Illiquidität: Investitionen in alternative Anlagen sind langfristig und illiquide. Es liegt in der Natur der Sache, dass alternative Anlagen grundsätzlich nicht an der Börse gehandelt werden. Sie sind daher illiquide.
Langfristiger Anlagehorizont: Anlegerinnen und Anleger sollten davon ausgehen, dass ihr Kapital über die gesamte Laufzeit in der Anlage gebunden bleibt.
Wirtschaftliche Rahmenbedingungen: Die Attraktivität der Basiswerte wird durch den Konjunkturzyklus und das Zinsumfeld bestimmt. Auch Wirtschaftslage und Marktstimmung beeinflussen die zugrunde liegenden Unternehmen und haben damit direkte Auswirkungen auf deren Fähigkeit, Zins- und Schuldendienste zu leisten.
Bewertung: Für diese Investitionen gibt es unter Umständen keinen oder nur einen engen liquiden Markt. Bei anderen Investitionen – darunter bei solchen mit Bezug zu Darlehen oder Wertpapieren nicht börsennotierter Unternehmen – kann es sein, dass die der Bewertung zugrunde liegenden Schätzungen erst beim Verkauf durch einen Marktpreis bestätigt werden. Die Bewertung der Basiswerte ist somit von Natur aus intransparent.
Strategisches Risiko: Investitionen in alternative Anlagen sind verschiedenen Risiken ausgesetzt. Dazu zählen unter anderem Kredit- und Kontrahentenrisiken sowie das Risiko ungünstiger regulatorischer Entwicklungen oder Reformen. Zu den idiosynkratischen Risiken des Kreditmarktes zählen das Emittentenrisiko (z. B. Betrug, Ausfall), das Risiko vorzeitiger Rückzahlung und der Durchsetzbarkeit von Forderungen aus Wertpapieren, das Nachrangrisiko und das Risiko der Gläubigerhaftung.
Kapitalrisiko: Es besteht das Risiko, dass Anlegerinnen und Anleger ihr eingesetztes Kapital vollständig verlieren.

Wichtige Informationen

Diese Website liefert einen Überblick über das wirtschaftliche Umfeld und wurde ausschließlich zu Marketingzwecken erstellt. Die Angaben stellen in keiner Weise eine Finanzanalyse, Anlageberatung bzw. eine Kauf- oder Verkaufsempfehlung dar. Die Angaben wurden nicht in Einklang mit den Rechtsvorschriften zur Förderung der Unabhängigkeit von Finanzanalysen erstellt und unterliegen auch keinem Verbot des Handels im Anschluss an die Verbreitung von Finanzanalysen.

Diese Website wurde von HSBC Global Asset Management erstellt und von HSBC Global Asset Management (Deutschland) GmbH angepasst.

Diese Marketing-Anzeige dient dem Vertrieb der in ihm vorgestellten Investmentstrategie und stellt kein Angebot, keine Anlageberatung oder -empfehlung und keine unabhängige Finanzanalyse dar. Es kann eine Anlageberatung durch Ihre Bank nicht ersetzen. Die gesetzlichen Anforderungen zur Unvoreingenommenheit von Finanzanalysen sind nicht eingehalten. Ein Verbot des Handels der besprochenen Finanzprodukte vor der Veröffentlichung dieses Dokuments besteht nicht. Das Dokument ist nicht für US-Bürger bestimmt. Es ist nur für den internen Gebrauch beim Empfänger bestimmt und darf weder ganz noch teilweise an Dritte weitergegeben oder ohne schriftliche Einwilligungserklärung verwendet werden. Frühere Wertentwicklungen, Simulationen oder Prognosen sind kein verlässlicher Indikator für die künftige Wertentwicklung. Zusätzlich zu den in diesem Dokument enthaltenen Hinweisen zur Wertentwicklung gilt für Brutto-Wertentwicklungen, dass Gebühren in der Darstellung nicht berücksichtigt sind und sich negativ auf die Wertentwicklung der Anlage auswirken. Aufgrund ihrer Zusammensetzung kann die Strategie eine erhöhte Volatilität aufweisen, d. h. die Anteilpreise können erheblichen Schwankungen unterworfen sein. Sofern in diesem Dokument Awards genannt werden, ist es möglich, dass es sich hierbei nicht um den aktuellsten Award handelt. Die Informationen in diesem Dokument beruhen auf externen Quellen, die wir für zuverlässig halten, aber keiner neutralen Prüfung unterzogen haben. Wir übernehmen weder Gewähr noch Haftung für die Richtigkeit und Vollständigkeit der Informationen. Die in diesem Dokument vertretenen Meinungen stellen ausschließlich die Auffassungen des Autors/der Autoren und der Redakteure und Gesprächspartner von HSBC Global Asset Management dar und können sich jederzeit ändern; solche Meinungsänderungen müssen nicht publiziert werden. Die Strategie ist nicht für jeden Anleger geeignet. Es ist möglich, dass der Anleger bei Investment in diese Strategie einen Verlust, auch bis zur Höhe seines gesamten Investments, erleidet. Weitere Informationen erhalten Sie bei der HSBC Global Asset Management (Deutschland) GmbH, Hansaallee 3, 40549 Düsseldorf oder im Internet unter www.assetmanagement.hsbc.de/de (Deutschland), bzw.

www.assetmanagement.hsbc.at/de (Österreich).

Einen Überblick Ihrer Anlegerrechte in deutscher Fassung finden Sie auf unsere deutschen bzw. österreichischen Website:

Deutsche Website:

Institutionelle & Firmenkunden: Kontakt - HSBC Asset Management Deutschland
Finanzintermediäre & Distributoren: Kontakt - HSBC Asset Management Deutschland
Privatkunden: Kontakt - HSBC Asset Management Deutschland
Österreichische Website: Kontaktieren Sie uns - HSBC Asset Management Österreich
- Institutionelle & Firmenkunden: Kontakt - HSBC Asset Management Österreich - Institutionelle | Firmenkunden
- Finanzintermediäre & Distributoren: Kontakt - HSBC Asset Management Österreich - Finanzintermediäre | Distributoren
- Privatkunden: Kontakt - HSBC Asset Management Österreich für Privatanleger

HSBC Asset Management finanziert heute eine Reihe von Branchen, die erheblich zu den Treibhausgasemissionen beitragen. Wir haben eine Strategie entwickelt, um unseren Kunden zu helfen, ihre Emissionen zu reduzieren und auch unsere eigenen zu senken. Weitere Informationen finden Sie unter:

www.hsbc.com/sustainability” oder On the road to net zero (hsbc.de)

Zurück zum Seitenanfang